近期網(wǎng)上有人曝出，認(rèn)為“做民間借貸，利息越高，風(fēng)險(xiǎn)越大，利息越低越安全，利息低了，借貸者成本就低越有錢還你。其實(shí)情況恰恰相反，有人認(rèn)為：利息越高越安全，利息越低越不安全。有人在博文中打了個(gè)比方，一個(gè)千萬(wàn)富翁借五百萬(wàn)元，其中一百萬(wàn)向他的親戚借，沒(méi)有利息。向他的同學(xué)借，一分的利息。向朋友借一百萬(wàn)，兩分的利息。向我借，三分的利息。誰(shuí)最賺錢？我最賺錢。他先還三分的，再還兩分的等”這樣的表達(dá)方式。針對(duì)這些問(wèn)題，我們采訪了中國(guó)權(quán)威專家-中國(guó)擔(dān)保協(xié)會(huì)秘書長(zhǎng)張信良先生
記者：請(qǐng)問(wèn)張秘書長(zhǎng)，您對(duì)以上觀點(diǎn)是什么評(píng)價(jià)？
張信良：我個(gè)人認(rèn)為有一定道理，但不完全贊成。如果是自己做民間借貸的出借人，且不想因?yàn)橘Y金問(wèn)題而跑路的資金捐客，更是需要如此行為。我曾經(jīng)一個(gè)朋友， 5年前在做個(gè)人民間出借人，自己有5000萬(wàn)自有資金，主要給熟人和好的企業(yè)補(bǔ)充流動(dòng)性，后來(lái)自己的資金不夠了，就向親戚朋友借入資金，后自己再借出給別人，他就有1-3分不同的月利息借入，3-5分的月息借出，只要收回本金或則利息后要?dú)w還別人的時(shí)候，都是歸還利息高的，因?yàn)樽约旱馁Y金成本就低，壓力就少，就會(huì)如此行為，這是資金中介人的行為且規(guī)模不大。但我們面對(duì)的是中小企業(yè)和微型企業(yè)，而不是資金中間商，企業(yè)是要計(jì)算綜合成本，且使用資金分1-2天、10天內(nèi)、月度、季度和年度，對(duì)于月度借款我覺(jué)得是有道理的，超過(guò)月度我認(rèn)為是風(fēng)險(xiǎn)挺大的，特別是年度就是非常大風(fēng)險(xiǎn)，我的認(rèn)為出借人年化收益率不要超過(guò)9%的民間借貸利息，否則就會(huì)本金沒(méi)有。
記者：您為什么有這樣一種認(rèn)為？
張信良：因?yàn)楹蛽?dān)保公司和小額貸款公司接觸多，且調(diào)查過(guò)不同企業(yè)的需求，也做了專門的市場(chǎng)分析和數(shù)據(jù)分析。因?yàn)轱L(fēng)險(xiǎn)是靠節(jié)點(diǎn)控制的，只要節(jié)點(diǎn)越多風(fēng)險(xiǎn)就越少，因?yàn)閰⑴c的流程和部門及其人員就多，控制風(fēng)險(xiǎn)的方法和思路及其了解的風(fēng)險(xiǎn)信息就多，判斷就準(zhǔn)確。比如多家公司合作，就可能是融資中介、擔(dān)保公司、銀行、出借人四個(gè)主體作為風(fēng)險(xiǎn)控制點(diǎn)，因此只要對(duì)自己負(fù)責(zé)的組織和個(gè)人就會(huì)把風(fēng)險(xiǎn)看的重，就會(huì)不能一個(gè)機(jī)構(gòu)說(shuō)了算，當(dāng)然時(shí)間可能長(zhǎng)點(diǎn)，今天決定的事明天決定，但風(fēng)險(xiǎn)肯定低。因?yàn)榭刂骑L(fēng)險(xiǎn)，所以都要養(yǎng)人，因此都有費(fèi)用，這樣企業(yè)的總成本就可能是15-19%，加上自己的資金和親戚的資金、朋友的資金和銀行的資金，平均下來(lái)的成本可能就是10-12%，對(duì)于一個(gè)相對(duì)產(chǎn)業(yè)較好的企業(yè)都是沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)的，是可以接受的，當(dāng)然出借人的年化收益率在9%以內(nèi)了。當(dāng)然，對(duì)于那些高利潤(rùn)企業(yè)，特別是壟斷利潤(rùn)行業(yè)的或則尋租的企業(yè)就不能說(shuō)了，但畢竟是少數(shù)，多數(shù)是中小企業(yè)和微型企業(yè)，我們更相信穩(wěn)定和安全高于一切。同時(shí)，對(duì)于借款幾天或則一個(gè)月的當(dāng)然利息高點(diǎn)可能有效果，但要注意跑路的企業(yè)和資金中介是可怕的，月息20分都敢要，因?yàn)闇?zhǔn)備跑路了，不要說(shuō)利息，本金都沒(méi)有了。
記者：您這樣說(shuō)，民間資金借貸是不是風(fēng)險(xiǎn)很大？
張信良：當(dāng)然民間借貸比銀行和債券和證券市場(chǎng)借款風(fēng)險(xiǎn)要大，特別是出借者，更要注意風(fēng)險(xiǎn)。
對(duì)于不懂金融的不要輕易相信資金中介者和所謂的大企業(yè)，更不要看表面風(fēng)光的，如買了多少房、買了多少車、投了多少產(chǎn)業(yè)等。因?yàn)檎嬲l(fā)展的人都會(huì)降低固定資產(chǎn)的投資，對(duì)變現(xiàn)快且穩(wěn)定增值的投資是他的偏好，說(shuō)明會(huì)理財(cái)。有句話“你不理財(cái)，財(cái)不理你”就是這個(gè)道理。更重要的是真正做事業(yè)的人都會(huì)在一個(gè)行業(yè)里專研和發(fā)展，當(dāng)發(fā)展很好了才可能二元化、三元化、多元化發(fā)展，這個(gè)時(shí)候才會(huì)差流動(dòng)性，但已經(jīng)有一個(gè)拳頭產(chǎn)品和品牌了，融資就變得簡(jiǎn)單了，這個(gè)時(shí)候借錢給他們是沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)的。對(duì)于中小企業(yè)和微型企業(yè)，最好介入專業(yè)的融資性擔(dān)保和非融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)，因?yàn)樗麄円獮樽约贺?fù)責(zé)，流程和風(fēng)險(xiǎn)的把控和預(yù)防是很嚴(yán)格的，同時(shí)也增加了出借人自己的保險(xiǎn)成數(shù)。但選擇擔(dān)保機(jī)構(gòu)是非常困難的一件事。
記者：出借人如何選擇正規(guī)的擔(dān)保機(jī)構(gòu)？
張信良：我在前幾天已經(jīng)回答了。簡(jiǎn)單點(diǎn)就是取得融資性和非融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)證書的有資質(zhì)的機(jī)構(gòu)。具體可以問(wèn)身邊的法律朋友和金融朋友，同時(shí)自己多在網(wǎng)上查詢相關(guān)法律法規(guī)和行業(yè)規(guī)則等。
記者：現(xiàn)在的民間借貸小額貸款公司在做、擔(dān)保公司在做、投資咨詢公司在做、商務(wù)咨詢公司在做、還有更多的其他機(jī)構(gòu)在做。這些機(jī)構(gòu)做合法嗎？
張信良：首先是對(duì)機(jī)構(gòu)的功能的了解。小額貸款公司就是只貸不存的機(jī)構(gòu)，和典當(dāng)行一樣，區(qū)別是小額貸款公司可以到銀行拆借；擔(dān)保公司就是擔(dān)保和放大比例及少量投資；其他公司就是融資介紹和咨詢等。如果超過(guò)這些功能，輕者超范圍經(jīng)營(yíng)，重者非法經(jīng)營(yíng)等。合法否由國(guó)家司法機(jī)關(guān)定性。
記者：最后請(qǐng)問(wèn)？對(duì)于民間資金出借人利息高還是利息低風(fēng)險(xiǎn)??？
張信良：我個(gè)人對(duì)從事?lián)?/span>10余年的調(diào)研和小額信貸的考察等，綜合很多機(jī)構(gòu)的意見(jiàn)與我的基本一致，不能太低，更不能太高，是銀行存款的2-3倍即可，這樣長(zhǎng)期且穩(wěn)定，也符合支持中小企業(yè)和人性的心態(tài)平衡。因?yàn)楹枚鄷r(shí)候客戶不還款是因?yàn)樾膽B(tài)已經(jīng)失去了平衡，產(chǎn)生了對(duì)出借人高成本的憤恨等。
謝謝張秘書長(zhǎng)，我們的溝通很愉快。非常感謝您的權(quán)威專業(yè)與為人和藹，為我們提供了借貸方面的權(quán)威參考指南，我們作為媒體要大量宣傳和普及專業(yè)知識(shí)。
